【先探投資週刊1999期】關燈工廠潮有感來襲

【biz互動英語報】提供商、職場中各式場合的速效應用英語,讓你在職場、社交領域掌握競爭優勢。 【MUZIK AIR】與你分享更多與音樂相關的大小事,讓所有人都能毫無障礙的接觸美好音樂。

無法正常瀏覽圖片,請按這裡看說明   無法正常瀏覽內容,請按這裡線上閱讀
新聞  健康  財經  追星  NBA台灣  udn部落格  udnTV  讀書吧  

2018/08/09 | 第393期 | 訂閱/退訂 | 看歷史報份 | 每週五出刊 | 先探網站
   
 

封面故事 關燈工廠潮 有感來襲
 
老謝專欄 台股在11000點 個股表現大不相同
 
活動看板 活動快訊
 

封面故事

關燈工廠潮 有感來襲
【文/馮欣仁】

不論是德國所提出的工業四.○或是中國力倡的「中國製造二○二五」,基本精神不外乎提高生產效率,降低勞動力。然而,初期多數廠商主要以提升自動化作為基礎,真正要落實到所謂的智動化,必須透過軟硬體的整合,使得工廠擁有感測蒐集、環境監控、聯網、資訊交換、製造執行、決策分析等能力,逐漸建構出智慧工廠。

台灣為全球主要製造重鎮,機器人與自動化也是台灣實現智慧製造的重要環節,政府將智慧機械產業列為「五加二」產業創新政策之一。隨著物聯網、機器人、大數據逐步導入製造生產線,如何有效地將硬體技術與軟體整合應用於產業,將是推動智慧工廠的核心。

鴻海、和大落實智動化

面對近年來中國勞動力成本高漲,以及美國總統川普大力推動製造業回流美國,促使不少廠商積極投入關燈工廠,包括鴻海、佳世達、日月光投控等。早在二○一六年,鴻海董事長郭台銘就喊出關燈工廠,短短兩年內旗下已經有五座關燈工廠、六萬台工業機器人,可進行自動化運作,甚至進一步透過影像逐步建立智慧製造的大數據資料庫,實現工業互聯網。此外,鴻海也響應川普的「製造業回流美國」政策,正式在威斯康辛州投資設廠,並攜手美國工業自動化龍頭廠商洛克威爾(Rockwell)展開智慧製造領域合作,且將在富士康的消費電子組裝廠實施工業物聯網(IIoT)解決方案。

鴻海旗下的工業電腦大廠樺漢,近年來先後併購網通設備瑞祺電、ODM廠沅盛、德國工業電腦品牌Kontron、S&T、以及策略結盟帆宣,在網安、智慧家居、工控等領域皆有所斬獲。透過不斷併購,讓樺漢近年來營運快速成長,更是扮演鴻海轉型為智慧製造的重要推手。目前樺漢除了承接同集團工業富聯(FII)關燈工廠訂單之外,下半年營收也將受惠S&T/Kontron、瑞祺電新訂單的挹注,以及併購持股約四七%的帆宣自第三季將納入營收,整體下半年營運將優於上半年。

除了電子業,傳產業也積極導入AI智慧製造。獨家供應美國電動車特斯拉減速箱齒輪的和大沈國榮董事長日前表示,AI智動化產線是必走之路。事實上,和大嘉義大埔美廠區從建廠初期即規劃為AI智能生產線,導入工業四.○的生產元素,整合自動化、機連網、大數據、虛實整合、虛擬ID品質追溯、異常預警等技術;產線不僅全自動化,每條線上的三二台機器還會互相對話,所有生產數據傳到雲端,建立大數據資料庫,做為追蹤、分析與改善使用,客戶也隨時能看到自己的產品。跟和大中科廠同產品產線相比,中科廠一條產線需要三二個人,大埔美的無人產線只要八個人,人力只有原來的四分之一。

朋億搶食兩岸擴廠商機

因應人工智慧(AI)、物聯網與大數據時代來臨,包括AI運算超級電腦及伺服器的DRAM搭載量大舉提高,龐大數據也要更多的NAND Flash來進行儲存,而大數據亦要AI及高效能運算(HPC)晶片來進行運算,所以記憶體廠及晶圓代工廠都得擴大投資,帶動國內外設備供應商如應用材料、ASML、Lam Research、柯磊、京鼎、翔名A、帆宣、均豪、日揚、盟立、朋億與聖暉等受惠。【本文未完,全文詳情及圖表請見《先探投資週刊》1999期;訂閱先探投資週刊電子版

 

老謝專欄

台股在11000點 個股表現大不相同
【文/謝金河】

中美貿易戰愈演愈烈,美國總統在他的推特上連發四則推文,說四月貿易戰開打以來,中國股市下跌二七%,結果超過預期,川普認為這場貿易戰美國勝券在握,而這也更加讓人看清楚,貿易戰的背後,其實金融戰才是主戰場,這場由美國發動的貿易戰,牽動著股市、匯市、房市、債市的巨大變化。

川普把中國股市的下滑當成貿易戰的指標之一,這個訊息值得注意。如果看中、港、台及美國這四個市場的股價表現,今年以來,美國道瓊上漲三.六七%,Nasdaq上漲十四.一九%,羅素二○○○上漲九.五七%,費城半導體上漲十一.七三%。美國六大指數全面上揚,這其中又以中小型的羅素二○○○變化最大,二月美國小股災,羅素二○○○跌到一四三六.四三,如今拉升到一七○八.五六,上漲了二七%。最大的原因是川普對中國祭出高關稅,這使得過去被中國廉價商品打得毫無招架的中小企業又復活了,這可以解釋中美貿易戰開打,川普民調愈打愈高的主因。

中港股市成了重災區

相對來看,中國深滬股市災情慘重,滬深三○○、上海A、深圳A跌幅都在兩成左右,直到八月七日才發動一波絕地大反攻,上海A股上漲二.七六%,一記長紅化解了破底的頹勢,而香港股市今年跌了五.五八%,但如果從最高點來算,最大跌幅達十七.六%,可見中港股市在中美貿易戰下成了重災區。

相對來看,台股表現相對穩健,到八月七日為止,加權指數小漲三.二%,櫃買指數上漲二.二四%,摩台指上漲三.四三%,最難能可貴的是今年外資淨匯出逾二八○○億,但台積電、鴻海頂過外資巨大賣壓,如今股價都能穩住,台積電從最低的二一○元拉升到二四九.五元,鴻海跌破八○元後,也穩在八○元以上,這給了台股很大的助力。

最近很多人都不約而同問我,台股在萬點以上那麼久,目前在一萬一千點左右,台灣經濟真有這個實力?一直以來,大家對台灣的評論表現唱衰的比看好的多,大家一直都沒有信心,我特別告訴他們,台灣的基本面並不差,例如,從總體經濟表現來看,美國第二季GDP四.一%,台灣是三.二九%,台灣已連續三個季度跑贏南韓,但是川普說美國GDP四.一%,全美鼓掌叫好,小英說台灣GDP表現超過南韓,卻一片罵聲連連!再看出口表現,第二季出口八四○.九億元,成長十一.二三%,比第一季的七九九.四億,成長十.六%還出色,今年上半年出口一六三八億,比去年同期成長十.九%,在台幣頻頻升值的情況下,台灣的出口表現可說是可圈可點。

再回來看股市的交易紀錄,今年一到七月全體集中市場成交十九.六三六兆,單是集中市場日均量已達一四○二.六億元,這比去年平均一○四八.七億,日均量成長四成,如果再回去推算小英總統上任那一年,二○一六年日均量七七五.二億元,這個成長幾乎倍增,今年上半年,單是證交稅繳庫即達五三二億元,已創下九年同期新高,今年集中市場日均量可能打破史上最高成交紀錄。

被動元件恐有下調壓力

再看上市公司的成績單,去年全體上市公司營收三○.五五兆,稅前盈利二.六四兆,全體上市櫃公司稅後淨利二.一九兆,成長二一.七九%,今年首季稅後淨利五六四六億,第二季財報進入密集公布的重要時刻,看起來第二季上市櫃公司獲利表現會十分驚人,這其中最耀眼的是被動元件,國巨在八月七日公布季報,一如外界預期,這是一張漂亮到不行的成績單,第二季營收一九二.四三億,淨利一○八億元,以除權後的股本來看,EPS四二.九五元,照這樣的態勢,今年EPS要挑戰一○○元,似乎有這個架式,EPS如果以除權前來算,首季EPS十.○四元,第二季三○.八元,這樣強大的獲利數字可以撐住最近技術面激烈的調整壓力,可望使得股價在跌破半年線後穩住。

整個被動元件產業在第二季都交出一張令人難以想像的好成績單,華新科首季EPS二.七元,第二季淨利四三.六九億,EPS九.○三元,上半年交出EPS十一.七三元的好成績,七月單月淨利二七.二九億元,EPS五.六五元,一至七月EPS已高達十七.三九元,股價從四九一.五元殺下來,一直跌到二七八元,股價沒有破年線,姿態又比國巨高了一些。其他的波動元件股也都是滿堂彩,禾伸堂第二季EPS六.一二元,第一季三.一元,上半年EPS九.二二元;大毅科首季EPS只有○.一三元,但上半年二.○五元,第二季獲利也追了上來;信昌電第二季每股淨利二.六六元,上半年EPS三.五三元。被動元件股獲利耀眼奪目,但是股價基期太高,耀眼的獲利,只是讓股價跌勢穩住,這代表了股價已領先基本面漲在前面,現在進入下半場的賽局,被動元件景氣會不會急遽反轉?這才是最重要的課題。

這是今年高基期的窘況,要過完第三季後局面才會比較明朗,這也許可以參考一下中國被動元件廠在這一波漲價潮中的擴廠情況,八月八日中國最大被動元件廠風華高科一價跌停到底,一個月來從二四.八一人民幣殺到十六.四九人民幣,跌幅不輕;另一家宇陽科技以天利控股集團名義在香港上市,最近也從二.二三跌到一.五港元,可以看出被動元件股在兩岸三地的下調壓力。【本文未完,全文詳情及圖表請見《先探投資週刊》1999期;訂閱先探投資週刊電子版

本期其它精彩當期文章延伸閱讀

◎封面故事:全球視覺化設備廠 成工業之眼
◎特別企劃:傳產績優股不只龍頭 還有…
◎中港直擊:北水退卻 科網股盛況不再
◎國際趨勢:微軟股價硬是「硬」給你看
◎生技園地:從季報、七月營收展望下半年
◎重要資訊:上市櫃七月營收表

 

活動看板

活動快訊
點選看詳情

◎財訊快報APP您的投資首選

◎107年度興櫃總覽第一輯精彩上市!

◎Q1財報公告,快來發掘成長潛力股!

◎先探LINE@好友募集中!好康訊息不漏接

◎大展30好禮 8/31、9/4老謝開講 選股大進擊

◎投資生技產業必備工具書-生技總覽全新出刊!

◎2018國際變數下的投資展望巡迴免費講座搶快報名

◎從《股市總覽》發掘值得投資的標的!巡迴講座開跑~

◎訂《先探》60期(續訂再加贈2期)送柏森牌AI智慧微壓呼吸鍋

 

 

本電子報著作權均屬「聯合線上公司」或授權「聯合線上公司」使用之合法權利人所有,
禁止未經授權轉載或節錄。若對電子報內容有任何疑問或要求轉載授權,請【
聯絡我們】。
  免費電子報 | 著作權聲明 | 隱私權聲明 | 聯絡我們
udnfamily : news | video | money | stars | health | reading | mobile | data | NBA TAIWAN | blog | shopping